Usklađenost sa MASAK-om i stvarni vlasnici na tržištima kapitala
MASAK objavljuje poseban vodič za prijavu sumnjivih transakcija za investicione fondove. Šest specifičnih tipova za ovaj sektor fokusira se na isto pitanje: da li je strana na papiru stvarna osoba koja upravlja transakcijom? Na ovo pitanje se odgovara razotkrivanjem vlasničke strukture, a ne verifikacijom identiteta. Truvali objedinjuje onboarding korisnika, skrining i praćenje transakcija u jedinstvenom okviru, koji se može implementirati u klaudu, privatnom klaudu ili lokalno (on-premise).
Na tržištima kapitala, rizik od pranja novca nije vidljiv u dobiti od transakcije, već u tome na čije ime je račun otvoren i u ekonomskoj logici transakcije. Investicioni fondovi i brokerske kuće su obveznici prema Zakonu br. 5549; njihov operativni regulator je SPK.
Ko je obveznik i šta vodič obuhvata?
Investicioni fondovi su obveznici prema Zakonu br. 5549 o sprječavanju pranja prihoda stečenih kriminalom. MASAK objavljuje poseban vodič za prijavu sumnjivih transakcija za ovu grupu i očekuje da se prijave podnose elektronskim putem kroz sistem MASAK.Online.
Vodič ne obuhvata cijelo tržište kapitala, već konkretno investicione fondove. Međutim, težina navedenih indikatora ukazuje na zajednički izazov za institucije na tržištu kapitala: identifikovanje stvarne osobe koja stoji iza transakcije.
Koje indikatore vodič navodi?
| Grupa | Broj tipova | Šta analizira |
|---|---|---|
| Profil korisnika | 16 | Deklaracije, dokumenta i izbjegavanje deklarisanja |
| Specifični za sektor | 19 | Stvarni vlasnik (UBO), zastupnik, strukturna složenost |
| Terorističke organizacije i rizične zemlje | 18 | Strana i geografija |
| Neprofitne organizacije | 6 | Aktivnosti menadžera i finansijskih službenika |
| Finansiranje oružja za masovno uništenje | 17 | Režim sankcija |
Koje pitanje postavljaju indikatori specifični za sektor?
| Tip | Šta predviđa |
|---|---|
| T-011-2.7 | Prisustvo treće strane u svim transakcijama, ali ta osoba aktivno ne učestvuje u transakciji |
| T-011-2.9 | Treća strana koja upravlja transakcijom nije zvanična strana u službenim dokumentima |
| T-011-2.10 | Strane u transakciji nijesu odgovarajući zastupnici ili ne uspijevaju adekvatno da objasne stranu koju zastupaju |
| T-011-2.11 | Prikrivanje identiteta stvarnog vlasnika (UBO) u transakciji ili pokušaji strana da sakriju stvarno vlasništvo |
| T-011-2.12 | Nedostatak logične komercijalne veze između strana uključenih u transakciju, što se ne može objasniti prirodom transakcije |
| T-011-2.13 | Uspostavljanje složenih vlasničkih i partnerskih struktura ili transakcija koje obuhvataju više jurisdikcija bez logičnog ili ekonomskog opravdanja |
Svih šest se odnosi na jedno pitanje: da li je strana na papiru ista osoba koja stvarno upravlja transakcijom. Na ovo pitanje se odgovara razotkrivanjem vlasničke strukture, a ne verifikacijom identiteta.
Logika same transakcije
T-011-2.1 navodi nedostatak uobičajenog i razumnog pravnog ili ekonomskog opravdanja ili logike za izvršenu ili zahtijevanu transakciju, dok T-011-2.14 obuhvata zahtijevanje transakcija pod neuobičajenim uslovima za upravljanje ili raspolaganje imovinom bez logičnog opravdanja.
T-011-2.15 navodi insistiranje na plaćanju gotovinom za trgovinske transakcije visoke vrijednosti bez korišćenja bankarskog sistema, dok T-011-2.16 kao indikator navodi nezainteresovanost klijenta za rizike, provizije ili druge troškove transakcije.
Posljednja dva su posebno upečatljiva: oba se odnose na stav klijenta, a ne na novčani prag. Takvi indikatori se mogu zabilježiti samo kada se zapažanje predstavnika za klijente može unijeti u predmet.
Struktura i usitnjavanje
T-011-2.3 navodi usitnjavanje transakcija koje bi se inače trebale obavljati odjednom, bez logičnog opravdanja, kako bi se izbjeglo otkrivanje i prijavljivanje. T-011-2.4 obuhvata transakcije koje bi normalno trebale biti ponovljene, a ostaju izolovane, ili obrnuto, ponavljanje transakcija koje se ne obavljaju često u uobičajenom poslovnom životu.
T-011-2.2 navodi naizgled nezavisne klijente koji daju istu adresu, telefon i slične kontakt podatke, i koji su u trgovačkom odnosu sa istim pojedincima.
Šta zahtijeva obrazac za prijavu?
Sumnjive radnje koje ne uključuju novčanu vrijednost upisuju se u odjeljak za objašnjenje u obrascu, a ne u odjeljak za sumnjive transakcije. To znači da predmet mora biti u stanju da sadrži i nenovčane događaje.
Prijava se može zasnivati na jednoj transakciji ili na više transakcija u određenom vremenskom periodu; u slučaju više transakcija, ukupan iznos i vremenski period se prijavljuju zajedno.
Kako se bira kategorija sumnje?
Prilikom prijavljivanja, sumnja se svrstava u jednu od kategorija u MASAK-ovoj referentnoj tabeli, a svaka kategorija se povezuje sa odgovarajućim pravnim propisom. To znači da upravljanje predmetima mora funkcionisati sa ovom taksonomijom, a ne sa sopstvenim slobodnim oznakama.
Koliki je prag za prijave sa zahtjevom za obustavu?
Uredba zasnovana na članu 19/A Zakona br. 5549, pod nazivom „Obustava transakcija“, uređuje obustavu transakcija na osnovu prijave. Vodič postavlja jasan prag za to: postojanje dokumenata ili ozbiljnih indicija koje podržavaju sumnju, prevazilazeći samu sumnju, da je imovina koja je predmet transakcije povezana sa krivičnim djelima pranja novca ili finansiranja terorizma, i njihovo podnošenje zajedno sa obrazloženjima.
Ovaj prag direktno stvara sistemski zahtjev: dokazi moraju biti priloženi predmetu, obrazloženje mora biti napisano, a donosilac odluke mora biti evidentiran.
Kako Truvali rješava ovo?
Razotkrivanje vlasničkih struktura
U KYB procesu, vlasnička struktura se razotkriva kako bi se identifikovao stvarni vlasnik (UBO). Ovlašćena lica, zastupnici i podaci o kompaniji se provjeravaju kroz sankcije, PEP i interne liste; u složenim i višejurisdikcijskim strukturama, svaki nivo se bilježi pojedinačno. Zahtjevi T-011-2.11 i T-011-2.13 ne mogu se ispuniti bez ove strukture.
Bilježenje zapažanja
Indikatori zasnovani na stavu klijenta, kao što je T-011-2.16, ne generišu se automatskim pravilom. Zapažanje predstavnika za klijente se dodaje u predmet kao bilješka, čuva se zajedno sa dokazima i uključuje u obrazloženje prijave.
Analiza odnosa
Mreža odnosa između klijenata se mapira kroz zajedničke adrese, brojeve telefona, kontakt podatke i ugovorne strane. Tipovi koji analiziraju vezu između strana, kao što su T-011-2.2 i T-011-2.12, ne mogu se otkriti provjerom pojedinačnih transakcija.
Pokretač pravila
Tipovi iz vodiča se pretvaraju u pravila: korišćenjem ugniježđene logike, fleksibilnih prozora agregacije i povratnih poziva (callbacks) iz pravila. Prije implementacije novog pravila u produkciju, testirate ga na istorijskom saobraćaju u simulaciji pravila kako biste vidjeli obim upozorenja koji će generisati.
Predmeti, dokazi i kategorije
Upozorenje se pretvara u predmet sa vlasnikom, rokom i dokazima. Predmet takođe sadrži i nenovčane događaje. Kategorija sumnje se bira iz MASAK-ove taksonomije, dokazi i obrazloženje odluke se upisuju u nepromjenljivi revizorski trag (audit trail), a princip četiri oka se sprovodi kroz maker/checker proces. Nacrt prijave se priprema na osnovu istih podataka iz predmeta, a potpis ostaje unutar institucije.
Povezani procesi: onboarding korisnika, provjera izvora sredstava, usklađenost sa sankcijama, stalno praćenje i regulatorno izvještavanje. Okvir se nalazi na stranici obaveze prema MASAK-u, a razotkrivanje vlasništva na stranici KYB i detekcija stvarnog vlasnika.
Izvor
MASAK, „Vodič za prijavu sumnjivih transakcija za investicione fondove“, verzija 1.0.
Ova stranica ne predstavlja pravno tumačenje; ona prenosi indikatore i procedure navedene u vodiču. Pravila, pragovi i akcije se konfigurišu u skladu sa sopstvenom politikom rizika i obavezama institucije.
Česta pitanja
- Kako se rješavaju složene i višejurisdikcijske vlasničke strukture?
- U KYB procesu, struktura se razotkriva kako bi se identifikovao stvarni vlasnik (UBO), a svaki nivo se bilježi pojedinačno. Tipovi T-011-2.11 i T-011-2.13 iz vodiča zahtijevaju ovo.
- Mogu li se indikatori zasnovani na stavu klijenta pretvoriti u pravila?
- Ne, oni se ne generišu automatskim pravilom. Zapažanje predstavnika za klijente se dodaje u predmet kao bilješka, čuva se zajedno sa dokazima i uključuje u obrazloženje prijave.
- Da li vodič obuhvata cijelo tržište kapitala?
- Ne, on obuhvata investicione fondove. Međutim, težina navedenih indikatora ukazuje na zajednički izazov za institucije na tržištu kapitala: identifikovanje stvarne osobe koja stoji iza transakcije.
- Da li podaci o klijentima napuštaju instituciju?
- Ne u slučaju lokalne (on-premise) implementacije. Softver radi na sopstvenoj infrastrukturi institucije, podaci ostaju unutar informacionih sistema institucije, a ključevi i revizorski trag (audit trail) su pod kontrolom institucije.
- Ko je regulator za institucije na tržištu kapitala?
- Operativni regulator je SPK. U pogledu obaveza protiv pranja novca, nadležni organ je MASAK.
- Gdje je rizik vidljiv?
- Ne u dobiti od transakcije, već u tome na čije ime je račun otvoren i u ekonomskoj logici transakcije. Transakcije izvršene sa gubitkom ili bez ekonomskog opravdanja predstavljaju indikatore.
- Kako se razotkriva vlasnička struktura?
- Razotkriva se nivo po nivo sve do stvarnog vlasnika (UBO); svako fizičko lice u lancu prolazi kroz skrining na sankcije i PEP.
- Mogu li se regulatorni bilteni unijeti u sistem?
- Da. Bilten, tekst odluke ili PDF lista se otpremaju; tekst se čita, a pojedinci i pravna lica unutar njega se pretvaraju u strukturirane zapise.